摘要： 经济系统由于受到了许多复杂因素的影响，通常是非线性的，因而时间序列分析中常用的线性ＡＲ过程不能描述序列中的非线性特征。借鉴经典物理学中的矢量加法，用不同大小和方向的作用力对应经济系统中指标受到的众多影响因素，展现经济系统的复杂性。创立时间序列的矢量分析方法，并与ＡＲ过程相结合，提出具有二维矢量形式的ＰＡＲ过程。在平面直角坐标系中对矢量经济指标进行正交化分解，进而给出矢量ＡＲ过程的二维坐标方程，然后用离差平方和的最小二乘法推导出矢量ＡＲ坐标方程的系数。对ＳＰ５００收益率建模的实证结果表明：ＰＡＲ过程的预测精度显著高于传统的ＡＲ过程，证明了ＰＡＲ过程的可行性。